在最昂贵的城市抵押贷款支付能力似乎不好

虽然大部分地区都有大量可负担得起的待售房屋，但在全国最昂贵的市场中，普通买家无法负担得起他们的第一套住房 - 根据我们的第一份按揭负担能力报告，事情只会变得更加困难。

该报告从25个最大的住房市场中提取数据，并在春季住房季节开始时提供全国范围内的可负担性一瞥。旧金山地区(包括奥克兰和海沃德，加利福尼亚州)在2014年最不负担得起的城市地区名单中排名第一，这可能不会让所有人感到震惊- 抵押贷款与收入比率为64.7%。这是使用该地区的中位数收入，73,821美元，以及30年期固定利率抵押贷款的当地利率。作为参考，可承受性的目标比率为28%。更令人震惊的是，旧金山地区的这一比例预计将在今年年底前飙升至72%。

在圣地亚哥，洛杉矶，纽约和迈阿密，无法负担得起的旧金山亚军。

那么另一方面，最实惠的市场是什么?底特律名列榜首。在汽车城(包括Warren和Dearborn，MI)，2014年抵押贷款与收入比率为12.4%; 预计到2015年底将小幅上涨至13.2%。去年底特律的收入中位数为48,514美元。在经济实惠的城市底特律背后是圣路易斯，克利夫兰，亚特兰大和匹兹堡。

realtor.com®首席经济学家Jonathan Smoke表示，“过去10年来，我们看到市场波动从泡沫到破裂再到稳定，我们现在看到了负担能力方面的极端市场。” “随着整体市场的持续改善，买家 - 特别是首次购房者 - 可能会感到更有动力，而这份报告为潜在买家提供了既有信息又有启发性的本地洞察力。”

继续租金也不是解决负担能力问题的好办法。在五个最不负担得起的市场中，租房者在2014年将其收入的很大一部分用于租金，并将在2015年再次出现。再次，旧金山的预测租金与收入比率最高：40.9%。

“租房不是一种负担能力的策略，”Smoke说。“在许多这些市场中，等价租金实际上更高，这限制了最终首付的储蓄能力。”

Smoke的团队还对不同类型抵押贷款的数字进行了调整，研究了可调利率抵押贷款和联邦住房管理局提供的低首付抵押贷款的情景。然而，拥有ARM的房主很容易受到任何利率上升的影响(预计今年将会攀升)。另一方面，根据2014年的数据，FHA贷款仅需要下降3.5%，但每月付款额更大，占房主收入的33%。